تئوری حسابداری و عمل، طیف گسترده ای از نگرش ها در مورد حسابداری ایجاد کرده است. موضوع ارزش منصفانه در مقایسه با بهای تمام شده تاریخی یکی از مهم ترین مسائل چالش برانگیز در ادبیات حسابداری بوده و خواهد بود. تغییر از حسابداری مبتنی بر بهای تمام شده به حسابداری مبتنی بر ارزش منصفانه به عنوان یک انقلاب مفهومی در حسابداری نام برده می شود. در این مقاله سعی می شود یک تجزیه و تحلیل مقایسه ای در مورد این دو موضوع حسابداری در جهت شکل دهی سیستم آتی حسابداری ارائه شود.